วิธีการคำนวณ Bond Duration
learn.whatIsHeading
Duration measures weighted average time to receive bond cash flows, approximating interest rate sensitivity: price change ≈ -duration × Δyield.
คำแนะนำทีละขั้นตอน
- 1Input bond coupon, yield, maturity
- 2Calculate Macaulay duration (time-weighted)
- 3Derive modified duration (price sensitivity)
ตัวอย่างที่มีคำตอบ
อินพุต
5% coupon, 10-year bond, 5% yield
ผลลัพธ์
Macaulay ≈ 8.2 years, modified ≈ 7.8 years
Modified used for price changes
ข้อผิดพลาดที่ควรหลีกเลี่ยง
- ✕Confusing Macaulay and modified duration
- ✕Forgetting duration changes with yield
คำถามที่พบบ่อย
Why duration < maturity?
Earlier cash flows (coupons) weighted in average.
พร้อมที่จะคำนวณแล้วหรือยัง? ลองใช้เครื่องคิดเลข Bond Duration ฟรี
ลองด้วยตัวคุณเอง→